Page 105 - 中小企業活用財務報表－提升經營管理績效

一般企業在經營的過程，如果發現現金不足時，通常想到

的就是去向銀行借錢，但是中小企業的規模太小及風險太高；
因此，銀行願意借款的金額及意願都會比較低，除非是該企業

已經成立多年而且獲利穩定，或是該企業是未來的明星產業，
否則銀行不是會拒絕借款，就是會把借款利率提高非常多。企
業在借不到錢的狀況下，另一個考量錢的來源就是「增資」。

「增資」的程序及流程比借款還要複雜、還要久，而且需
要開股東會向股東說服增資理由，因此在提出「增資」之前，

企業本身除了要先規劃「增資」理由，也要評估「增資」的金
額。

至於要如何判斷是否要增資？建議可以從現金流量表去瞧
瞧，因為需要「增資」一定就是缺「錢」，所以就從「錢」的

來源及去向檢視，這樣就不難找出需要增資的理由了。接下
來，我們就順著現金流量表的三大活動分別去檢視為何需要
「錢」。

營業活動之現金流量

如果一家企業都有賺錢，而且都能在正常期間內收到貨款
的話，那麼該企業的營業活動現金流量一定會是淨流入，維持

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