Page 168 - 授信管理:法規制度與融資架構

將於第 2 節深入討論其變化過程，這裡僅用敘述方式比較貸款初
期、期中，以及期末的結構差異。根據還款特性，採用該方法的
借款客戶，定額攤還的款項在最初幾年，主要支付「利息費

用」，用來償還本金的比重不高。其後，隨著貸款期間往前推
移，償還本金的比重在定額攤還中逐漸提高，用來支付利息費用
的款項即漸次降低。直至貸款期限的後期，定額攤還的款項將以
償還未還清本金為主，被當作利息費用者已微不足道。

一、如何計算本息定額攤還的款項？

如前所述，假設借款客戶的償還期別以「月」為單位。為說明方
便，本節另以消費金融業務最大宗的房屋貸款為例，討論借款客戶採

用本息定額攤還，作為還款方法時，每月應繳多少本金及利息費用。
就「現金流量」的性質，每月當作本金抵減的款項，屬於「償還」借
款；每月當作利息繳交的款項，屬於融資借款應支付的利息費用、不
是還款。惟基於簡化起見，有時逕以「每月還款額」取代「本息定額
攤還」，而非僅指「本金還款」一項，敬請讀者稍加留意。

首先，簡單列示本息定額攤還的「每月還款額」公式如次：

貸款利率 貸款利率
貸款金額 × × (1+ ) t × 12
12
每月還款額= 貸款利率 12
1 ( + ) × t 12 − 1
12

t 表示該筆貸款的年數，貸款利率以「年」作為單位。因此，將

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