Page 86 - 中小企業財務錦囊

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【經營能力分析】

1. 應收款項週轉率＝銷貨淨額÷平均應收款項餘額

用途與判斷：

衡量企業在一定期間帳款收回的快慢能力，包括應收帳款
及票據。

衡量公司應收款項全年週轉次數，週轉次數愈高，表示收

款變現期間愈短，資金及收款能力愈好。就資金週轉觀點而
言，週轉次數愈高愈好，並能減少呆帳，應收款項週轉率變低

時，應進一步追查是否某一產品線收款期限加長？或某客戶已
出現經營或財務問題？業務員催款不力？或公司授信條件過

寬？季節因素？
該比率變差時，其改善方法為：

(1) 增加銷售或加強帳款催收。
(2) 縮短票期。

(3) 定期帳齡分析及帳款控管，並作異常追蹤。
(4) 提高收現折扣率，鼓勵客戶提前付款或收票。

(5) 強化授信條件，及做好徵信調查，並慎選客戶減少呆帳。
(6) 分散客戶或市場等。

2. 應收帳款平均收現日數＝365÷應收款項週轉率

用途與判斷：

衡量公司資金及收款能力 (自賒銷發生、產生帳款或票據

至收現天數)，就資金週轉觀點而言，收款天數愈短愈好，並
能減少呆帳；最好與以前年度或同業比較。