Page 279 - 高所得人士稅務規劃錦囊 (增修訂二版)

義投資到基金或連動債。至於投資型保單是否應繳遺產稅或贈
與稅，稅務機關與行政法院都有主張與判例。但是，投資型保

單的投資收益是否需課徵所得稅？目前都是免稅。但是，行政
院賦改會在 2009 年 2 月 17 日就金融商品課稅問題的改革方向

進行會商，目前不管是投資人或保險公司均享免稅的投資型保
單，未來應採取分離課稅。
不過，個人的有價證券交易所得本來就免所得稅，為何有

逃漏所得稅之說？另外，保險給付免遺產稅，雖然投資帳戶也
被包裝成保險給付而免稅。但是，傳統型保單的溢繳保費也是

被保險公司進行投資，當客戶申請理賠時，也是從投資收益給
付，都是投資獲利源頭作為保險給付，為何說有逃稅空間？筆
者個人看法是既然遺贈稅都降到 10%，台灣就應該要有一連貫

的政策，創造富人天堂，吸引有錢人來台灣住 (就像摩納哥)。
否則父子騎驢，愈騎愈驢！

課稅範圍

財政部主張投資型保單與一般金融商品不同，主要在於此
類保單結合保障與投資，擁有清楚的帳戶，可以計算純屬保險

部分的給付及投資帳戶的收益。投資型保單的給付來源則可分
為二部分：保險帳戶、投資帳戶。行政院賦改會認為屬於保險

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