Page 305 - 授信管理:法規制度與融資架構

第 10 章│授信特徵與產業別的集中性風險

後，產業風險即成為「系統性信用風險」的主要成因。

二、消費金融的授信特徵與產業風險

如前所述，企業金融的風險限額不能侷限在個別授信對象，也應
涵蓋這些客戶所隸屬的產業，以及各種有管理意義的授信特徵上。因
此，面對消費金融的風險限額，也應使用類似的設置方式建立制度。

也就是說，除訂定個別自然人的限額規範，還應納入自然人的「授信
特徵」限額。例如，信用卡業務提供的「預借現金」(Cash Advance)，

屬於消費金融主要的授信特徵之一。所以，針對個人須訂定「預借現
金」的風險限額，還應根據金管會 2005 年 12 月 19 日發函金融機構的

行政命令，規範「債務人於全體金融機構之無擔保債務，歸戶後之總
餘額 (包括信用卡、現金卡及信用貸款) 除以平均月收入，不宜超過 22

倍」。過去此規範尚未實施時，很多銀行給予客戶遠超過平均月收入
22 倍的「無擔保債務」，使得台灣在 2005 年下半年，爆發「卡奴事
件」，「卡奴」被過度舉債搭配過高的利息負擔，壓得喘不過氣，不

僅本身傾家蕩產、身敗名裂，七家本國銀行的消金業務也跟著受到損
失慘重的衝擊。時間相隔不久，美國的房地產市場相繼泡沫，並在

2007 年發生次級房貸 (Subprime Mortgages) 的風暴。2008 年以後，金
融海嘯與歐債危機接踵而來，使得銀行的財富管理業務，因勉強推銷

給自然人和非專業投資人「結構型的衍生性商品」(2009 年以前稱為
「連動債」) 與投資型保單，再度帶來嚴重的投資損失與理賠爭議，此

似乎反映與自然人有關的授信特徵也很重要，須制定「風險限額」加
以規範。

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