Page 291 - 現代銀行監理與風險管理(增修訂二版)

第 11 章 獲利能力 —— 盈餘的數量與品質分析 273

根據聯邦存款保險公司 (FDIC) 2002 年公布的全美國內商業銀行盈餘績

效報告，全美國 9,142 家商業銀行在 2002 年第四季的盈餘共 233 億美元，較
200 年第三季減少 2,500 萬。盈餘減少主要原因為銀行國際業務收入減少 1.2

億美元，提列放款損失支出增加，交易、信託、及服務收入減少等。此外，
2002 年前三季銀行盈餘高達 685 億美元，較 2001 年同期增加 128 億美元或

23% 。商業銀行平均資產報酬率 (average return on assets) 也由 2001 年的

1.17%
主要原因。 上升到 2002 年 1.37% ，高淨利息收入及非利息收入是年度盈餘改善的

擴展業務資金、增加市場競爭力，並可強化資本結構。從銀行監理機關追求 銀行永續生存有賴其持續的獲利能力或盈餘。良好的盈餘可使銀行有

安全及穩健經營的觀點，銀行目前或累積的盈餘，可提供吸納損失的一個緩
衝機制。因此，銀行獲利能力不僅是防止風險，而且是防止資本耗損的第一

道防線。
鑒於銀行獲利能力的重要性，金融主管機關於實地檢查及場外監控

時，均對獲利能力詳加評估。本章將分析銀行盈餘數量 (quantity of
earnings) 、盈餘品質 (quality of earnings) 、利潤計劃與預算、及利潤中心

(profit center) 與成本中心 (cost center) 。

第 1 節

盈餘的數量分析

一、盈餘的水準與趨勢

任何銀行盈餘分析的第一步驟是衡量盈餘的水準，第二步驟為衡量盈
餘的趨勢。銀行盈餘水準最常用的衡量指標是平均資產報酬率 (return on

assets, ROA) —— 即淨營業收益對平均資產的比率，此等比率的標準視銀行
大小及位置而定。例如，僅有幾家分行的社區銀行其資產報酬率一般超過大

型批發銀行。