Page 435 - 銀行授信管理

期 自償 性貸款，而 改 以其他 財 源籌 措 營 運 資金 ( 例如利用 保留 盈餘 向

公 眾 出 售股 份 或出 售 原購 買 的 公債 ) 。
即使 銀行貸款已大為 減少 ， 但是 他 們 的營 運支 出 仍 可以用其他 錢

支 應而不 受 銀行貸款 減少 的 影響 。由於 物 價 水 準會 受 到貨幣 供給 變動
的 影響 ，因此在銀行 僅 承 做商業貸款時， 物 價反 而因貨幣 供給交 易 之
影響 而不 穩 定。

銀行 是 依借款人的信用，而 非 依 經濟成 長而 做 授信

銀行的授信 是 以借款人的信用為 判斷 依 據 ，而非與經濟成長率 維
持 相 同的授信成長率。 亦即 ，銀行 是 權 宜 性的 (Discretionary) 並 非 自

動的 (Autonomous) 控 制銀行的信用量。因此， 若 銀行 採 取 悲 觀 態
度，則 承 做貸款 便 較 審 慎 ，不 但 貸款不 足 以因應廠商 交 易 的需要，而

且 使 到期的貸款 無 法展 延 還款。
由此可 知 ， 若採 取權 宜 性的信用 控 制， 便 不可能同時達到 自 動性

並 兼 顧 經濟成長，此與商業貸款理 論 的主 張 不 符 。
在 80 年 前 ，商業貸款理 論 全 盤 為人接 受 。美國 1913 年的聯邦 準

備 法案 載明 商業銀行的大部分貸款均應為商業貸款，而且此 類 貸款的
票據 ， 才 能 向 聯邦 準備 銀行 貼 現。 1960 年代以後，商業貸款理 論雖 已
不 再全 盤 為人接 受 ， 但是 在商業貸款上 仍 有其 作 用。

第五節
金融 檢查 的 矯 正效 果 應 立即 實現

原來銀行業 是 比較 受 到管制的產業 (Regulatory industry) ， 過 去

有主管 機構 的 許多 限制，因此銀行業 沒 有 過 度 競 爭的 問題 。現在新銀
行法 公 佈 及新銀行大量設立後，銀行的業務 範圍 及增設行 處 也大量 放
寬 ，目 前台灣 已出現銀行業務 過 度 競 爭的 問題 。

第 28 章 銀行授信業務的未來發展方向 425