Page 378 - 銀行授信策略－經驗傳授與案例解析

 借戶的資金需求

1. 借款人已申請 96 年 6 月底及 96 年 12 月底免除該項財務承諾，並
獲參貸行同意。

2. 為免於每半年申請免除該項財務承諾，借款人申請變更該項財務承
諾為「(付息之銀行借款－現金及約當現金)/有形淨值不得高於
100%」。

3. 若按原基礎計算，該項比率為×××%。若按新基礎計算，將可輕
易達成該項財務承諾，不得高於 100%。

4. 本項變更財務承諾為大多數決，目前已獲 51.5%參貸銀行同意。

 授信的策略與經驗

1. 本案申請變更保證人之財務承諾，已發生過二次，前後會計定義都
不相同，很難比較財務比率之變動，係較前改善或變壞。

2. 若按第一次變更：(負債總額＋或有負債－現金及約當現金－70%可
出售債券) /有形淨值不得高於 100%，第二次也可按此定義修改比
率數。若因企業轉型，而改按第二次之比率定義，那也可接受，但

須回頭折算新定義下第一次的比率。如此，比較符合會計前後一致
之原則。

3. 本案聯貸銀行團多數同意後，保證人即無違反財務承諾，造成交叉
違約 (Cross Default)，主辦行即可認定無違約情事，為撥出之款項
即可動撥。

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